利用半定规划进行利率模型标定
摘要：用单一鞍点测度下，利率互换的定价可以考虑互换利率和相应的远期利率是对数正态的。然后，可以将利率互换定价为一篮子对数正态资产的期权，并可以推导出一种逼近公式。该公式以适当的波动率为中心，加上可以解释为预期跟踪误差的修正项。然后，可以使用半正定规划方法非常高效地解决校准问题。
作者：Alexandre d'Aspremont
论文ID：cs/0302034
分类：Computational Engineering, Finance, and Science
分类简称：cs.CE
提交时间：2007-05-23