在利率、外汇、携带以及剩余市场风险方面的绩效归因
摘要：资产组合的损益（PnL）分解为四个部分的方法：（a）由于汇率变动而产生的PnL，（b）由于利率变动而产生的PnL，（c）由于时间流逝而产生的持有盈利，（d）由于市场风险变化（信用风险、流动性风险、波动性风险等）所产生的PnL。我们通过将我们的方法应用于我们基金XAIA Credit Basis II中的对冲了外汇和利率的负基差头寸的业绩分解，并将该方法应用于我们基金XAIA Credit Debt Capital在2022年第一季度的业绩分解为单个头寸的PnL贡献，展示了我们方法的实用性。
作者：Jan-Frederik Mai
论文ID：2302.01010
分类：Risk Management
分类简称：q-fin.RM
提交时间：2023-02-03