回音室效应在金融市场上回响：用于模因股票的社交媒体警报系统
摘要：Gamestop (GME)的抢筹事件向世界展示了通过社交媒体集资的散户投资者对金融市场的重要影响。本文提出了一种早期警告信号，用于检测可能影响金融市场稳定的可疑用户社交网络活动。我们将这种方法应用于r/WallStreetBets的子论坛，并选择了两只迷因股票(GME和AMC)和两只非迷因股票(AAPL和MSFT)作为案例研究。警报系统分为两个步骤：第一个步骤基于社交网络上的非同寻常活动，而第二个步骤旨在确定这种活动是否旨在协调用户进行大规模行动。我们进行事件研究分析，以观察当警报系统捕捉到社交网络混乱时金融市场的反应。回归分析证实了迷因股票和非迷因股票之间的社交网络活动如何影响金融市场趋势存在差异。
作者：Ilaria Gianstefani, Luigi Longo, Massimo Riccaboni
论文ID：2203.13790
分类：Trading and Market Microstructure
分类简称：q-fin.TR
提交时间：2022-03-28