具有不变法则的函数，收敛于均值
摘要：法律不变凸函数“坍缩为平均值”的条件讨论。 更具体地说，我们证明，在大类随机变量空间和在温和的半连续性假设下，期望函数是唯一的法律不变凸函数，除了一个仿射变换之外，它还沿着非常数随机变量带有非零期望的方向上是线性的。 这扩展了以前文献中在有界环境和对函数具有额外假设的情况下得出的结果。 我们还说明了波动率定价规则和风险度量的推论。
作者：Fabio Bellini, Pablo Koch-Medina, Cosimo Munari, Gregor Svindland
论文ID：2009.04144
分类：Mathematical Finance
分类简称：q-fin.MF
提交时间：2021-01-21