没有风险资产的超鞅通胀因子
摘要：在这篇论文中，我们研究了在离散时间和连续时间中，在没有一个数值衡量单位的情况下的金融市场套利理论。在我们的主要结果中，我们提供了一个经典的“无限制风险有界收益”（NUPBR）和超级鞅膨胀的存在之间的等价定理的扩展。为了得到期望的结果，我们引入了一种新的方法，将底层的概率空间分解为在市场在确定的时间崩溃的空间。
作者：Philipp Harms, Chong Liu, Ariel Neufeld
论文ID：2001.05906
分类：Mathematical Finance
分类简称：q-fin.MF
提交时间：2021-03-18