南非精算使用的随机投资模型
摘要：南非精算使用的随机投资模型：模拟1960年至2018年期间的通胀率、股息、长期和短期利率，以及2000年至2018年的通胀联动债券。考虑了经济序列之间的可能双向关系，并递归估计了参数及其置信区间以检验其稳定性，并对模型进行了验证。该模型旨在提供长期预测，可应用于南非的养老基金和人寿保险公司等机构的长期建模。
作者：c{S}ule c{S}ahin and Shaun Levitan
论文ID：1912.12113
分类：General Finance
分类简称：q-fin.GN
提交时间：2021-01-05