CME冰山订单的检测与预测
摘要：芝加哥商业交易所上本地和合成冰山订单的检测和预测方法的提出。通过观察订单的静态数量和交易总结信息中实际交易大小之间的差异，以及跟踪跟随交易事件的订单修改，可以检测到由交易所管理的本地冰山订单。通过观察交易后短时间内到达的限价订单，可以检测到参与市场的合成冰山订单。然后，利用获得的冰山订单来训练一个基于Kaplan-Meier估计器的模型，考虑了在部分执行后被取消的订单。利用该模型预测新检测到的冰山订单的总大小。在完整订单深度数据上进行了样本外验证，给出了性能指标和隐藏数量的定量估计。
作者：Dmitry Zotikov and Anton Antonov
论文ID：1909.09495
分类：Trading and Market Microstructure
分类简称：q-fin.TR
提交时间：2019-09-23