切比雪夫方法用于隐含波动率
摘要：用Chebyshev多项式基于隐含波动率曲面进行双变量插值。得到了隐含波动率的闭合形式近似，易于实现和维护。证明了次指数误差衰减。通过低次多项式可以接近机器精度的精度。将方法的运行时间和精度与最常见的参考方法进行比较。与现有的插值方法相比，该方法能够计算所有相关期权数据的隐含波动率。在这个背景下，数值实验证实了效率显著提高，尤其是对于大数据集。
作者：Kathrin Glau, Paul Herold, Dilip B. Madan, Christian P"otz
论文ID：1710.01797
分类：Computational Finance
分类简称：q-fin.CP
提交时间：2017-10-06