Heston随机波动率模型用于联合标定VIX和S&P 500期权
摘要：一种简化的Heston模型的泛化被提出，其中假设波动率的波动率是随机的。我们采用Fouque等人（2011年，CUP）的微扰技术，得到了股票期权和波动率指数价格的一阶近似解。这个近似解由Heston的准封闭公式和一些希腊字母给出。它可以非常高效地计算，因为只需要计算傅立叶积分和简单常微分方程组的解。我们用标普500指数和VIX数据来示例对模型进行校准。
作者：Jean-Pierre Fouque and Yuri F. Saporito
论文ID：1706.00873
分类：Pricing of Securities
分类简称：q-fin.PR
提交时间：2017-06-06