关于交叉影响成本的股票配对交易策略
摘要：从单只股票扩展到一对股票的交易策略框架。我们的交易策略通过成对股票的交易率和交易周期比例来描述，通过最小化因股票间交易而产生的交叉影响造成的潜在成本，即一只股票的交易导致另一只股票的价格变化，我们可以找到执行不同股票交易序列的最优策略。我们还将该策略模型应用于一个具体案例，通过利用经验数据，量化了交易量和时间滞后的交叉影响以计算成本。因此，我们描绘了交叉影响对交易策略的影响。
作者：Shanshan Wang
论文ID：1701.03098
分类：Trading and Market Microstructure
分类简称：q-fin.TR
提交时间：2017-07-10