短期不确定性下的联合核心一致性 (CoCos)
摘要：一种具有两个噪声的短期不确定性模型分析扩展的研究：结合了 Duffie 和 Lando（2001）以及 Jeanblanc 和 Valchev（2005）的思想。公司的股票报价可以在金融市场上得到，这可以被看作对基本价值或公司资产的噪声信息，低水平将会产生信用事件。我们假设还有公司报告和发布时间，此时短期不确定性将消失。此信用事件模型用于描述 CoCo 债券的转换和违约。
作者：Jos''e Manuel Corcuera, Arturo Valdivia
论文ID：1602.00094
分类：Mathematical Finance
分类简称：q-fin.MF
提交时间：2016-02-02