使用扩展的CreditRisk+对死亡率和人寿保险投资组合进行分析
摘要：使用扩展的信用风险模型CreditRisk+，我们开发了一个灵活的框架，其中包括了众多应用，包括随机死亡模型、死因预测以及人寿保险和年金投资组合的盈亏模型，可用于 Solvency II 下的（部分）内部模型。然而，目前存在一种快速且数值稳定的算法，可准确地推导损失分布，即使对于大型投资组合也适用。我们提供了基于公开可获得数据的各种估计程序。与 Lee-Carter 模型相比，我们有一个更灵活的框架，获得更严格的界限，并直接提取了几个不确定性来源。可用的模型验证技术是直观的。
作者：Jonas Hirz, Uwe Schmock, Pavel V. Shevchenko
论文ID：1601.04557
分类：Risk Management
分类简称：q-fin.RM
提交时间：2016-11-28