101个公式化的Alpha
摘要：101种现实生活中的量化交易Alpha的明确公式和计算机代码。它们的平均持有期约为0.6-6.4天。这些Alpha之间的平均两两相关性较低，为15.9%。收益与波动率密切相关，但与换手率没有显著关联，直接证实了之前更间接的经验分析结果。我们进一步发现实证上，换手率对Alpha相关性的解释力较差。
作者：Zura Kakushadze
论文ID：1601.00991
分类：Portfolio Management
分类简称：q-fin.PM
提交时间：2016-08-01