墨西哥股票交易所的趋势和分形评估
摘要：墨西哥证券交易所的国内市场总市值在2013年11月底估算为5200亿美元。为了管理该系统并进行最佳的资本投资，需要预测其动态。然而，股票指数中的随机性使得预测变得困难。为了解决这个问题，在本研究中，使用GNU-R对过去23年的开盘和收盘价格指数进行了趋势和分形性的研究。本研究使用了回报率、核密度估计、自相关函数、R/S分析和Hurst指数。结果发现，核密度估计和自相关函数显示了长程记忆效应的存在。在第一次近似中，收盘价的回报似乎按照一个由alpha稳定随机过程给出的步长的马尔可夫随机游走行为。对于极端值，回报以幂律衰减，指数大约等于2.5。
作者：Javier Morales, V''ictor Tercero, Fernando Camacho, Eduardo Cordero, Luis L''opez, F-Javier Almaguer
论文ID：1411.3399
分类：Statistical Finance
分类简称：q-fin.ST
提交时间：2014-11-14