梅尔顿和寇跳跃扩散模型的精细翼渐近
摘要：Merton和Kou的跳跃扩散模型的隐含波动率的大幅振荡。这些振荡是通过Gao和Lee的转移结果从期权价格近似中推导出来的。对于Merton模型，我们还分析了基础资产的密度，并展示了一个有趣的“几乎幂律”尾部。
作者：Stefan Gerhold, Johannes F. Morgenbesser, Axel Zrunek
论文ID：1401.1954
分类：Pricing of Securities
分类简称：q-fin.PR
提交时间：2014-01-10