混合相关的ARFIMA过程用于幂律互相关
摘要：混合相关ARFIMA（MC-ARFIMA）过程的概述：一个通用的框架被引入，允许各种单变量和双变量的长期记忆规范。除了标准情况$H_{xy}=\frac{1}{2}(H_x+H_y)$，MC-ARFIMA还允许具有$H_{xy}<\frac{1}{2}(H_x+H_y)$的过程，以及既是短程交叉相关又是简单相关的长程相关过程。MC-ARFIMA的主要贡献在于：过程对$H_x$、$H_y$和$H_{xy}$具有明确定义的渐近性质，这些性质在文章中得到推导，因此可以将这些过程用于模拟研究，比较双变量赫斯特指数$H_{xy}$的各种估计器。此外，该框架还允许对具有$H_{xy}<\frac{1}{2}(H_x+H_y)$的过程进行建模。
作者：Ladislav Kristoufek
论文ID：1307.6046
分类：Statistical Finance
分类简称：q-fin.ST
提交时间：2013-10-04