预测运营损失的动态模型
摘要：银行操作风险研究中提出了一种新的动力学模型，适用于计算风险价值（VaR）。运动方程考虑了不同银行过程之间的相互作用、通过噪声项的损失自发生成以及银行为避免其发生所作出的努力。由于该模型非常通用，可以通过从历史操作损失中估计一些参数来对特定银行的内部组织结构进行定制。在耦合矩阵中没有因果循环的情况下，该模型可以得到精确解，并展示了如何利用解来估计噪声的参数。使用模拟数据的一部分 f 来估计参数研究了模型的预测能力，结果显示当 f = 0.75 时，VaR 可以预测误差为 10^{-3}。
作者：Marco Bardoscia, Roberto Bellotti
论文ID：1007.0026
分类：Risk Management
分类简称：q-fin.RM
提交时间：2012-02-14